Monto de mercado de derivados bancarios registró una baja en octubre
El tamaño del mercado de derivados bancarios registró en octubre un monto vigente total de US$1.363 mil millones (septiembre: US$1.393 | -2,1%), el cual está compuesto por los subyacentes Tasas de interés en US$707,5 mil millones, Tipos de cambio en US$365,7 mil millones y UF/CLP en US$290 mil millones.
Además, se observa que en los derivados vigentes de los bancos sobre Tipos de cambio predominan las operaciones USD/CLP, mientras que en las de Tasas de interés, destacan los contratos de Swap Promedio Cámara Nominal. Así lo consignó este jueves el Banco Central en su Informe del Mercado de Derivados Financieros de Chile correspondiente a octubre.
Montos transados derivados
Durante el mes, los bancos transaron US$218 mil millones (septiembre: US$178 | +22,9%). La mayor actividad se concentró en los derivados sobre Tasas de interés y Tipos de cambio, con montos de US$74 mil millones (septiembre: US$52 | +41,6%) y US$134 mil millones (septiembre: US$117 | +14,3%), respectivamente. Por su parte, en UF/CLP se negociaron US$10,3 mil millones (septiembre: US$8,2 | +4,7%).
En las transacciones totales, el mercado de derivados sobre Tipos de cambio representa el 61,4%, los que son mayormente operaciones USD/CLP.
DERIVADOS USD/CLP
Montos vigentes
El monto vigente total del mercado de derivados USD/CLP fue de US$319 mil millones (septiembre: US$320 | -0,3%). Esta posición está compuesta en un 68,2% por instrumentos Forwards y FX swaps y en 31,3% de Cross Currency Swaps. Además, se observa que el sector de contraparte con mayor participación son los No Residentes, con una posición de US$165 mil millones (septiembre: US$169 | -2,8%).
Los bancos presentaron una posición neta vendedora de US$3,0 mil millones al cierre del mes de octubre (septiembre: US$4,0 | -25,1%). En particular, ventas de dólares a los No Residentes y a las Empresas del Sector Real, y compras de dólares a los Fondos de Pensiones y Compañías de Seguro.
En octubre, la variación de la posición neta se explicó principalmente por una disminución de la posición de venta a los No Residentes, la que alcanzó US$12,7 mil millones (septiembre: US$15,9 | -19,9%). Por otra parte, la posición de compra a los Fondos de Pensiones disminuyó hasta US$11.200 mil millones (septiembre: US$15,9 | -19,9%.
Montos transados
La actividad del mercado de derivados USD/CLP fue de US$128 mil millones (septiembre: US$113 | +13,8%). Se utilizaron instrumentos Forward y FX swap por US$126 mil millones, representando estos el 98,1% del total negociado. La mayor actividad del mes se explica principalmente por un aumento en las operaciones del mercado Interbancario y con los Fondos de Pensiones, llegando a US$36,4 mil millones (septiembre: US$28,3 | +28,8%) y US$17,6 mil millones (septiembre: US$10,7 | +63,8%) respectivamente.
SPOT USD/CLP
Montos transados
La actividad en el mercado cambiario USD/CLP fue de US$221 mil millones, de la cual el 42% correspondió a operaciones spot, alcanzando este último mercado una profundidad de US$93 mil millones (septiembre: US$76 | +22,0%).
Durante el mes de octubre, destacó la mayor actividad spot en el sector Interbancario, que registró US$43 mil millones (septiembre: US$32 | +31,5%), seguido de las Corredoras de bolsa con US$13,4 mil millones (septiembre: US$10,9 | +23,8%).
Los bancos efectuaron compras netas a terceros por US$497 millones, principalmente a las Empresas del sector real por US$849 millones, y a los Fondos de pensiones por US$669 millones, estos últimos producto del retorno de sus inversiones en el exterior.
